Расчет экономической эффективности предлагаемых мероприятий

Предприятие ОАО "Электроприбор" размещает свободные денежные средства на банковском депозите долгосрочного характера под 7,3 % годовых, срок банковского депозита истекает в 2010 году и 132940 тыс. рублей переходят в форму краткосрочных и ожидается их высвобождение, таким образом, мы предлагаем меры по более эффективному их инвестированию. Свежая информация ооо защитные покрытия официальный сайт здесь.

Для начала рассчитаем размер остатка денежных активов.

Рассмотрим показатели платежеспособности ОАО "Электроприбор" за 2008-2010 гг. (табл. 3.2.)

Таблица 3.2. Показатели платежеспособности ОАО "Электроприбор" за 2008-2010 гг.

Наименование финансовых коэффициентов

Формула расчета

Рекомендуемые значения

2008 г.

2009 г.

2010 г.

1.коэффициент абсолютной ликвидности

(с.250+с.260)/(с.690-с.640-с.650) ф.1

0,2-0,5

1,2

0,4

4,6

2.коэффициент срочной ликвидности

(с.250+с.260+с.240)/(с.690-с.640-с.650) ф.1

0,7-1

1,3

1,3

5,5

3.коэффициент текущей ликвидности

с.290/(с.690-с.640-с.650) ф.1

более 2

4,7

5,1

7,2

Из таблицы видно, что уровень абсолютной платежеспособности значительно превышает нормативное значение, что говорит об излишке свободных денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в 2010 году. Для расчета средней суммы денежных активов в составе оборотного капитала ОАО "Электроприбор" возьмем значение абсолютной ликвидности в размере 0,5. Тогда средняя сумма денежных активов в составе оборотного капитала предприятия в плановом периоде (ДА) составит:

ДА = К абс. ликвид. × КОпл. , (6)

ДА = 0,5 × 32960000 = 16480000 руб.

Далее рассчитаем планируемую сумму операционного остатка денежных активов:

ср. год. ДАо = , (7)

/365 =842632 в день

/(4151+19077+16000+132940)*2=3,2

ДАО=842632/3,2=263323

Планируемая сумма страхового остатка денежных активов составит:

ДА с= ДАо×КВПДС , (8)

КВПДС=0,2354

ДАС=263323*0,2354=61986

На основе полученных данных проведем расчет средней суммы инвестиционного остатка денежных активов в плановом периоде:

ДА = ДАо+ДАс+ДАи, , (9)

ДАи = ДА - ДАо - ДАс , (10)

ДАИ=11480000-263323+61986

ДАИ=11155000 руб

Таким образом, по подсчетам 11155000 рублей будет вложено на краткосрочный банковский депозит .

Рассчитаем оставшуюся часть свободных денежных активов:

152017000 - 11155000 = 140862000 руб.

Данная величина будет инвестирована в форму долгосрочных финансовых вложений. Инвестиционный портфель будет составлен в следующих пропорциях: (Табл.3.3.)

Таблица 3.3

Активы инвестиционного портфеля

банковский депозит

обыкновенные акции ОАО НК "Лукойл"

обыкновенные акции ОАО "Газпром"

обыкновенные акции "Сбербанк"

Доля актива в портфеле, %

10%

30%

30%

30%

в абсолютном значении, в млн. руб.

14086

42,258

42,258

42,258

Рыночная стоимость обыкновенной акции на 1 января 2011 г., в руб.

-

1733,40

201,08

106,80

Количество приобретенных акций

-

24379

210158

395679

Перейти на страницу:
1 2 3 4 5

Финансовый менеджмент

Финансовый менеджмент - это управление финансами компании, направленное на достижение стратегических и тактических целей компании на рынке.